古越龙山定增方案遇变数 董办称：因政策调整原方案未获批

作者/朱海仙

中华网酒业7月30日讯，昨日晚间，古越龙山发布公告称，拟决定调整公司2020年度非公开发行股票方案，并终止公司与深圳市前海富荣资产管理有限公司(以下简称“前海富荣”) 及浙江盈家科技有限公司(以下简称“盈家科技”) 签订的《附条件生效的非公开发行股份认购协议》及其补充协议。

公告显示，此次定增方案调整涉及发行股份的价格及定价原则、发行数量、限售期等内容。

调整后，募资总额由11.42亿调减为10.95亿元；发行的定价基准日由上市公司第八届董事会第十四次会议决议公告日调整为上市公司非公开发行股票的发行期首日；限售期由36个月调整为6个月；发行股票的发行价格由7.06元/股调整为6.96元/股。

（数据来源：公司公告；制图：中华网酒业）

值得注意的是调整后，发行对象由“前海富荣及盈家科技改为“不超过35名特定投资者”。资料显示，前海富荣、盈家科技的实控人郭景文及其关联方郭民100%控股的盈投控股运营安吉尔、乐百氏两大知名品牌，具有完善的快速消费品及相关产业背景、管理经验、行业资源。郭民与前海富荣、盈家科技的实际控制人郭景文存在亲属关系。

根据此前方案，发行对象前海富荣认购古越龙山106,905,492股人民币普通股，认购金额为7.44亿元；盈家科技认购数量为50,368,606股，认购金额为3.5亿元。

（截自公司公告）

由于前海富荣将成为公司第二大股东，与其一致行动人盈家科技将合计持有公司16.09%的股权；公司控股股东黄酒集团持有公司股份数量不变，持股比例自41.39%降低至34.73%，但仍为实际控制人。

那么调整后，前海富荣以及盈家科技会否“出局”。为此中华网酒业采访古越龙山董秘办，相关人士表示，“前海富荣以及盈家科技不一定进来，会里（证监会）不批了，鉴于政策调整只能市场化运作，未来对于35名投资者一视同仁。”

对于此次调整原因，古越龙山也在公告中解释称，鉴于目前资本市场环境变化，并综合考虑公司实际情况、发展规划等诸多因素。

中华网酒业注意到，今年2月14日证监会发布了再融资新规，对多项核心条款作出调整，其中设置的“引入战略投资者”选项，采用锁定期为18个月、以基准日股价的8折锁价引入战略投资者方案（以下简称“18+8战投”）。另外，由“发行对象不超过10名”改为“发行对象不超过35名。”

古越龙山的遭遇并非个案，受“18+8”战投政策影响，目前包括凯莱英等多家上市公司均已修订再融资方案。

数据显示，2019年古越龙山实现营业收入17.6亿元，较上年同期增加2.47%，实现利润总额2.8亿元，比上年同期增加21.38%。其中，归属于母公司所有者的净利润2.1亿元，比上年同期增加21.85%。

2020年第一季度，古越龙山的营业收入为3.66亿元，同比下滑41.96%；净利4638.7万元，同比下滑34.11%。对于2020年古越龙山计划力争酒类销售增长5%，利润增长5%。